Wat is financieel risicobeheer?

Risico is inherent aan elke bedrijfsoperatie en goed risicobeheer is essentieel als u inkomstenlekkage van uw bedrijf wilt identificeren en stoppen. Van de verschillende soorten risico's waarmee uw bedrijf te maken kan krijgen, heeft financieel risico de grootste impact op uw cashflows en de bottom line. U kunt anticiperen op deze risico's en ze op de pas afzetten met een solide financieel risicobeheerplan.

Wat is financieel risico?

Alles wat betrekking heeft op geld dat in en uit het bedrijf vloeit, is een financieel risico. Omdat de lijst met potentiële risico's zo lang is, plaatsen de meeste analisten ze als volgt in een van de vier categorieën:

Marktrisico

Zoals de naam al aangeeft, is een marktrisico een risico dat afkomstig is van de markt waarin uw bedrijf actief is. Als u bijvoorbeeld een kledingwinkel in baksteen en mortel bent, is de toenemende tendens van klanten om online te winkelen een marktrisico. Bedrijven die zich aanpassen aan het online publiek, hebben een betere overlevingskans dan bedrijven die vasthouden aan het offline bedrijfsmodel.

Meer in het algemeen en in welke sector u zich ook bevindt, loopt elk bedrijf het risico te worden overtroffen door concurrenten. Als u niet op de hoogte bent van de trends van de consument en de vraag naar prijzen, dan verliest u waarschijnlijk marktaandeel.

KREDIETRISICO

Kredietrisico is de mogelijkheid dat u geld verliest omdat iemand nalaat om te presteren volgens de voorwaarden van een contract. Als u bijvoorbeeld op 30 dagen betalingsvoorwaarden levert aan klanten en de klant de factuur niet (of helemaal niet) betaalt, hebt u een kredietrisico. Bedrijven moeten voldoende kasreserves behouden om hun te betalen rekeningen te dekken of ze zullen ernstige cashflowproblemen ervaren.

Liquiditeitsrisico

Deze categorie, ook wel financieringsrisico genoemd, dekt alle risico's die u tegenkomt bij het verkopen van activa of het werven van fondsen. Als iets u in de weg staat om snel geld op te halen, wordt het geclassificeerd als een liquiditeitsrisico. Een seizoensgebonden bedrijf, bijvoorbeeld, kan een aanzienlijk tekort aan kasmiddelen ervaren in het laagseizoen. Heeft u genoeg geld opzij gezet om het potentiële liquiditeitsrisico te lenigen? Hoe snel kunt u oude voorraad of activa verwijderen om het geld te krijgen dat u nodig heeft om de lichten aan te houden?

Het liquiditeitsrisico omvat ook het valutarisico en het renterisico . Wat gebeurt er met uw kasstromen als de wisselkoers of rentetarieven plotseling veranderen?

Operationeel risico

Operationeel risico is een verzamelnaam die alle andere risico's dekt die een bedrijf kan tegenkomen in zijn dagelijkse activiteiten. Personeelsverloop, diefstal, fraude, rechtszaken, onrealistische financiële projecties, gebrekkige budgettering en onnauwkeurige marketingplannen kunnen allemaal een risico vormen voor uw bedrijfsresultaten als ze niet worden voorzien en niet correct worden afgehandeld.

Wat is financieel risicobeheer?

Financieel risicobeheer is het proces van begrijpen en beheersen van de financiële risico's waarmee uw bedrijf nu of in de toekomst wordt geconfronteerd. Het gaat niet om het elimineren van risico's, omdat maar weinig bedrijven zich kunnen wikkelen in watten. Integendeel, het gaat om het tekenen van een lijn in het zand. Het idee is om te begrijpen welke risico's u bereid bent te nemen, welke risico's u liever vermijdt en hoe u een strategie gaat ontwikkelen die is gebaseerd op uw risicobereidheid.

De sleutel tot elke strategie voor financieel risicobeheer is het actieplan. Dit zijn de praktijken, procedures en beleidslijnen die uw bedrijf zal gebruiken om ervoor te zorgen dat het niet meer risico neemt dan waarvoor het is voorbereid. Met andere woorden, het plan zal het personeel duidelijk maken wat ze wel en niet kunnen doen, welke beslissingen escaleren en wie de eindverantwoordelijkheid draagt ​​voor elk risico dat kan ontstaan.

Hoe implementeert u financiële risicobeheersing?

Organisaties beheren hun financiële risico op verschillende manieren. Dit proces hangt af van wat het bedrijf doet, in welke markt het opereert en het risico dat het bereid is te accepteren. In deze zin is het aan de eigenaar van het bedrijf en de directeuren van het bedrijf om het risico te identificeren en te beoordelen en te beslissen hoe het bedrijf ze gaat beheren.

Enkele stappen in het financiële risicobeheerproces zijn:

Identificatie van de risicoposities

Risicobeheer begint met het identificeren van de financiële risico's en hun bronnen of oorzaken. Een goede plek om te beginnen is met de balans van het bedrijf. Dit biedt een momentopname van de schulden, de liquiditeit, de blootstelling aan vreemde valuta, het renterisico en de kwetsbaarheid van de grondstoffenprijzen waarmee het bedrijf wordt geconfronteerd. U moet ook de winst- en verliesrekening en het kasstroomoverzicht bekijken om na te gaan hoe inkomsten en kasstromen in de loop van de tijd fluctueren en wat de impact hiervan is op het risicoprofiel van de organisatie.

Vragen die u hier kunt stellen, zijn onder andere:

  • Wat zijn de belangrijkste bronnen van inkomsten van het bedrijf?

  • Aan welke klanten verleent het bedrijf krediet?

  • Wat zijn de kredietvoorwaarden voor die klanten?

  • Wat voor soort schuld heeft het bedrijf? Op korte of lange termijn?

  • Wat zou er gebeuren als de rentetarieven zouden stijgen?

Kwantificering van de belichting

De tweede stap is het kwantificeren of een numerieke waarde geven van de risico's die u hebt vastgesteld. Natuurlijk is het risico onzeker en is het nooit exact om een ​​cijfer over de risicoblootstelling te geven. Analisten gebruiken doorgaans statistische modellen zoals de standaarddeviatie en regressiemethode om de blootstelling van een bedrijf aan verschillende risicofactoren te meten. Deze tools meten de hoeveelheid waarmee uw datapunten verschillen van het gemiddelde of het gemiddelde.

Voor kleine bedrijven kan computersoftware zoals Excel u helpen een aantal eenvoudige analyses op een efficiënte en nauwkeurige manier uit te voeren. De algemene regel is hoe groter de standaardafwijking, hoe groter het risico dat is gekoppeld aan het gegevenspunt of de cashflow die u aan het kwantificeren bent.

Een "hedging" -beslissing nemen

Nadat u de risicobronnen heeft geanalyseerd, moet u beslissen hoe u op deze informatie zult reageren. Kun je leven met de risicoblootstelling? Moet je het op een of andere manier verzachten of ertegen indekken? Deze beslissing is gebaseerd op meerdere factoren, zoals de doelstellingen van het bedrijf, de bedrijfsomgeving, de risicobereidheid en of de kosten van mitigatie de risicoreductie rechtvaardigen.

Over het algemeen kunt u de volgende actiestappen overwegen:

  • Vermindering van de volatiliteit van de kasstromen.

  • Vaststelling van rentetarieven op leningen, zodat u meer zekerheid heeft over uw financieringskosten.

  • Beheer van de operationele kosten.

  • Beheer van uw betalingsvoorwaarden.

  • Het invoeren van rigoureuze facturerings- en kredietcontroleprocedures.

  • Afscheid nemen van klanten die regelmatig misbruik maken van uw kredietvoorwaarden.

  • Inzicht in uw blootstelling aan grondstoffenprijzen, dat wil zeggen, uw gevoeligheid voor schommelingen in de prijs van grondstoffen. Als u in de transportsector werkt, bijvoorbeeld, kan een stijging van de olieprijzen de kosten verhogen en de winst verminderen.

  • Ervoor zorgen dat de juiste mensen de juiste banen krijgen met de juiste mate van supervisie, om het risico op fraude te verminderen.
  • Uitvoeren van due diligence op projecten, bijvoorbeeld vanwege de onzekerheden die samenhangen met een partnerschap of joint venture.

Wie beheert financieel risico?

In een klein bedrijf zijn de bedrijfseigenaar en het senior management verantwoordelijk voor risicobeheer. Het is alleen wanneer het bedrijf groeit met meerdere afdelingen en activiteiten die u mogelijk in een speciale Financial Risk Manager wilt opnemen om risico's te beheren - en aanbevelingen te doen voor actie - namens het bedrijf.

De Global Association of Risk Professionals wordt wereldwijd erkend als de belangrijkste accreditatie voor professionals op het gebied van financieel risicobeheer. Om de FRM-certificering te ontvangen, moeten kandidaten twee jaar werkervaring hebben en een strikt examenrisico doorstaan ​​op het gebied van marktrisico, kredietrisico, operationeel risico en beleggingsbeheer. Details zijn beschikbaar op de GARP-website.

Populaire Berichten