Geeft het volume van de zware gespreksoptie goede inkomsten aan?

Het is lange tijd een overtuiging geweest van de effectenmarkt dat aandelen met grote institutionele of professionele trader-navolging de neiging hebben om te handelen op manieren die nauwer verband houden met de financiële prestaties van hun uitgevende onderneming. Traders kijken vaak naar het volume en de volatiliteit van opties om de mogelijke richting van winstuitgaves te bepalen. De optiemarkt biedt een aanzienlijke hefboomwerking, waardoor het een goedkope verzekering is voor een handelaar die risico's wil beheren in een grote aandelenpositie.

Traders

De theorie van het optievolume, zoals de meeste theorieën over de handel in effecten, gaat ervan uit dat een "geïnformeerde handelaar" transacties in een onderzochte beveiliging maakt. Deze professionele handelaren zijn risico-neutraal en concurrerend. Ze maken hun koop- of verkoopbeslissingen op basis van wat ze verwachten in termen van winst op de handel. Optieshandelaren hebben bijvoorbeeld de keuze om de aandelen te kopen of verkopen, een geplaatste aandelen te kopen of verkopen of een aandeel in de aandelen te kopen of verkopen.

Positief patroon

Als een professionele handelaar bij een bedrijf goed nieuws verwacht, zal hij positieve optietrades doen. Het gaat om het kopen van oproepen of het verkopen van puts. Een call is een contract waarmee de handelaar een gecontracteerd aantal aandelen van een bepaalde voorraad tegen een opgegeven prijs kan kopen. Wanneer een handelaar een telefoontje koopt, zegt hij dat hij graag die voorraad wil hebben voor die prijs, maar hij koopt de oproep omdat hij zijn koopkracht benut. Een put is een contract om een ​​gecontracteerd aantal aandelen van de aandelen tegen een bepaalde prijs te verkopen. Wanneer de handelaar een put verkoopt, zegt hij dat hij graag de aandelen koopt tegen de opgegeven prijs.

Negatief patroon

Negatieve optiehandel geeft aan dat geïnformeerde handelaren een reden hebben om te geloven dat slecht nieuws uit een bedrijf zal komen. Ze kopen puts, wat betekent dat ze hun aandelen tegen een bepaalde prijs willen kunnen verkopen als slecht nieuws naar buiten komt, waardoor de koers van de aandelen daalt. Ze verkopen ook telefoontjes, wat betekent dat ze aandelen hebben om tegen een bepaalde prijs te verkopen. De mensen die deze oproepen kopen of de puts verkopen, hebben een andere mening over de waarde van de aandelen. Dit is wat markten doet werken.

Volumesignalen

Wanneer geïnformeerde professionele handelaren orders plaatsen, stijgt het volume van de opties en waarschuwt andere handelaren dat er iets gaande is in de voorraad, dus biedingen en aanbiedingen hebben de neiging om op te stijgen of te vallen op de beurs verhandelde aandelen, afhankelijk van of het volume in positieve of negatieve handel in opties. Hoog volume aan oproepen gepaard gaande met hogere prijzen in de oproep duidt op geïnformeerde handelaren die denken dat goed nieuws kan worden aangekondigd. Veel telefoontjes en prijsdalingen wijzen erop dat geïnformeerde handelaren telefoontjes verkopen omdat ze slecht nieuws verwachten.